8月28日早盘，AI应用方向全线走高， *** 安全板块表现突出 ，其中 ，麒麟信安20cm强势涨停，星网锐捷、天融信、三六零 、中安科 、久其软件、天鹅股份均封板 ，奇安信 、深信服 、绿盟科技、ST信源等多股跟涨。
消息面上 ，大模型失控事件频出，令AI安全受到市场关注 ， *** 安全巨头CrowdStrike最新披露的强劲增长业绩 ，进一步印证“AI威胁倒逼安全支出 ”逻辑。有机构指出，“AI越火 ，安全越贵 ” ，看好网安赛道长期景气 。
CrowdStrike财报验证AI安全刚需
全球 *** 安全龙头CrowdStrike近日发布2027财年二季度业绩，多项核心指标创历史新高 。
公司单季营收达14.7亿美元 ，同比增长26% ，超出市场一致预期约3000万美元；净新增年度经常性收入（ARR）达3.33亿美元，同比增长51%，远超公司此前2.84亿至2.86亿美元的指引区间 ，创下公司历史纪录；期末总ARR升至58.4亿美元 ，同比增长25%。
公司上季度新推出的AI安全产品AIDR（AI检测与响应）表现亮眼，期末ARR环比增长近两倍 。其CEO库尔茨预计 ，AIDR的潜在市场空间有望超越公司传统的端点检测与响应（EDR）业务 ，他还直言“AI的采用需要安全保障”，并将当前机遇称为公司史上更大市场机会 。
此外 ，当地时间8月27日 ，OpenAI发布题为《呼吁开展 *** 防御的集体行动》的 *** ，联合Anthropic 、亚马逊云 、谷歌、微软等百余家机构共同警告：随着全球各地模型能力不断提升 ，由人工智能发起的 *** 攻击将变得愈发广泛和复杂 ，留给各方强化 *** 防御的时间窗口有限。
*** 建议所有组织将 *** 防御提升为比较高 领导层优先事项，修补比较高 风险漏洞 ，并提高对采购 、开发和部署各环节的安全标准 ，包括AI生成的代码 。
国产网安企业有望享受双重红利
*** 安全概念是指通过技术手段和管理措施，保护 *** 系统中的硬件 、软件及数据免受破坏、更改或泄露，涵盖防火墙 、入侵检测 、身份认证、数据加密等多个细分领域 。
当前 ，大模型越狱、AI钓鱼攻击等新型威胁倒逼之下 ，全球 *** 安全支出正加速放量。据Gartner预测，2026年全球信息安全最终用户支出将达到2398亿美元（约合人民币1.72万亿元） ，同比增长12.5% 。IDC预计 ，2026年中国 *** 安全市场规模有望突破800亿元人民币，2024—2029年年复合增长率达到8.9% 。
“AI并未削弱 *** 安全需求 ，而是通过扩大攻击面 、提升攻击效率 、降低攻击门槛 ，持续加剧企业所面临的复杂威胁环境。 ”长江证券在行业深度报告中指出，AI时代不是对传统网安产品的替代 ，而是对既有安全控制点的全面升级 ，并在模型安全、 *** 身份 、AI运行时防护和Agentic SOC等方向创造新的增量市场 。
浙商证券也认为，AI不会完全替代 *** 安全厂商 ，反而会放大整体安全防护刚需 ，具备AI安全全栈能力的龙头企业技术护城河持续拓宽 。
该机构进一步指出，海外头部AI企业加速布局面向 *** 安全场景的专用工具模型，AI赋能的自动化 *** 攻击手段迭代提速 ，倒逼政企机构持续加大安全采购预算 ，国内具备AI安全产品 、全栈防护能力的网安企业将同步受益于AI安全增量与信创国产替代双重红利。
多只概念股业绩有望高增长
东方财富概念板块显示，近来 A股市场有136股涉及 *** 安全概念 ，合计总市值约4.91万亿元。
中国移动体量超2万亿遥遥领先 ，中国电信以逾5700亿元位居次席，亨通光电、中兴通讯 、锐捷 *** 、中科曙光、浪潮信息 、紫光股份等市值均超千亿 。
年初至今 ， *** 安全概念板块整体走势较弱 ，不足三成概念股录得股价上涨 。近一周，板块走势转强 ，多达92股股价上行。东信和平 、兆日科技、通鼎互联涨幅均超20% ，中安科 、星网锐捷 、新国都等涨逾10% 。
从资金角度看，东方财富Choice数据显示 ，近一周 ，共16只 *** 安全概念股获超千万元融资净买入 。其中，亨通光电获杠杆资金加仓2.02亿元，网宿科技、星网锐捷分别获抢筹1.47亿、0.61亿元 ，东信和平 、数字认证 、三六零、奥飞数据等7股融资净买额均在2000万元以上。
未来增长潜力方面 ，根据2家及以上机构预测，共13只 *** 安全概念股今年业绩有望翻倍增长 。
其中 ，机构预计永鼎股份净利或同比大增4.2倍 ，中国长城 、智微智能净利均有望增长超3.3倍，烽火通信 、亨通光电、奥飞数据 、锐捷 *** 等4股预测净利增幅均在1.5倍以上 ，金证股份 、星网锐捷、启明星辰等6股业绩亦有望倍增 。
（文章来源：东方财富研究中心）
